Авторизация
Логин:
Пароль:
Регистрация
Восстановление пароля
   



Новые книги

Сланцевая Америка. Энергетическая политика США и освоение нетрадиционных нефтегазовых ресурсов
В книге описаны и проанализированы перемены, происходящие в энергетике США в результате того, что получило название «сланцевой революции», дана оценка их воздействия на глобальные рынки.

Автор:  Николай Иванов

другие книги




Игорь Сечин и его конкуренты. Отраслевые аналитики подвели итоги 2013 года в нефтегазовой отрасли

27.12.2013

Источник: RusEnergy

Агентство RusEnergy по традиции в конце каждого года подводит его итоги. На основании опроса отраслевых аналитиков «Роснефть» признана Компанией года, ее президент Игорь Сечин назван Менеджером года. Соглашение о приобретении «Роснефтью» ТНК-BP эксперты сочли Сделкой года. Таким образом, как и в 2012 году, нефтяная госкомпания отметилась во всех трех основных номинациях рейтинга. Весь негатив по результатам опроса, также по сложившейся традиции, достался «Газпрому». 

Еще один год «Роснефти» 

Основные результаты опроса отраслевых экспертов, проведенного агентством RusEnergy по итогам 2013 г. (см. таблицы 1, 2), таковы: 

  • «Роснефть» названа Компанией года.
  • Игорь Сечин, президент «Роснефти», удостоен звания Менеджера года.
  • Заключение соглашения по приобретению «Роснефтью» ТНК-BP признано Сделкой года.
  • Запуск НОВАТЭКом и ЛУКОЙЛом месторождений им. Требса и Титова объявлен Проектом года.
  • Дебют «Независимой нефтегазовой компании» Эдуарда Худайнатова отмечен в номинации «Малые/средние компании».
  • Наиболее заметной иностранной компанией года оказалась ExxonMobil.
  • Наименее удачно 2013 год сложился для «Газпрома». Монополия забрала все основные «призы» в номинациях «Разочарование года» и «Провал года».
  • ЛУКОЙЛу удалось потеснить «Роснефть» в номинации «Самая открытая компания». Самой закрытой компанией отрасли как всегда, остался «Сургутнефтегаз». 

«Роснефть» сумела повторить успех 2012 года, когда компании также удалось стать победителем во всех основных номинациях. Однако в уходящем году превосходство «Роснефти» над соперниками было не столь убедительным, как год назад. 

Лидер по поглощениям 

Госкомпания в марте завершила громкую сделку по поглощению ТНК-BP, а в июле консолидировала 100% акций НГК  «Итера». Год назад Дмитрий Александров, глава отдела аналитических исследований ИГ «Универ», утверждал, что последняя сделка стала знаковой для отрасли, так как может послужить сигналом к ликвидации монополии «Газпрома» на газовом рынке. Так и случилось: в 2013 году «Газпром» не сумел отстоять свое монопольное право экспортировать СПГ. Продолжение следует.

Не удовлетворившись столь крупными активами, «Роснефть» продолжала в течение года скупать компании с лицензиями на добычу. Под каток Игоря Сечина попали «Таас-Юрях Нефтегазодобыча», «Геотрансгаз», «Уренгойская газовая компания», «Иреляхнефть», «АЛРОСА-Газ», «Петроресурс», «Сибнефтегаз»… Когда-то это были самостоятельные компании, теперь все они станут подразделениями «Роснефти».

Не менее громкими событиями стали соглашения «Роснефти» о продаже нефти в Китай. Получить нишу на наиболее перспективном нефтяном рынке мира – большой успех Игоря Сечина. К сожалению, достижение не обошлось без конфликтов и споров: ни «Транснефть», ни другие нефтяные компании не были готовы к столь стремительному развитию отношений «Роснефти» и Китая и опасаются, что подготовка условий для расширения экспорта в восточном направлении негативно скажется на остальных игроках отрасли.

Менее заметны успехи «Роснефти» в реализации нефтегазовых проектов. Пока дело ограничивается подписанием многочисленных соглашений и громкими заявлениями топ-менеджеров относительно перспектив добычи в новых регионах. Настораживает аналитиков и то, какое рвение «Роснефть» проявляет в приобретении непрофильных активов, таких, как доля в дальневосточных судостроительных предприятиях… Впрочем, освоение месторождения – объективно не такое быстрое дело, как покупка нефтяного бизнеса.

Подвиги Михельсона

На фоне безудержной активности «Роснефти» другим отраслевым компаниям было немудрено потеряться, но НОВАТЭКу удалось остаться заметным на рынке и упрочить свои позиции в рейтинге. Безусловно, в первую очередь – благодаря проекту «Ямал СПГ», который неуклонно продвигается к стадии практической реализации, несмотря на огромное количество сложностей на его пути. И в этом безусловная заслуга главы НОВАТЭКа Леонида Михельсона, который лишь немного уступил Игорю Сечину в номинации «Менеджер года».

От строительства завода СПГ в Арктике отступился «Газпром»; не сумел пробить административные преграды «Аллтек». Но НОВАТЭК совместно с Total, а теперь и китайской CNPC делает невозможное. Остановить его не смогли ни законодательные ограничения на экспорт СПГ, ни технологические сложности вывоза продукции из арктического порта, ни экономические проблемы проекта – часть затрат по строительству инфраструктуры взял на себя государственный бюджет.

Если «Ямал СПГ» когда-нибудь заработает – а сомнений в этом остается все меньше – он, безусловно, будет претендовать на звание Проекта года. Но пока этот приз достался проекту освоения месторождений им. Требса и Титова «Башнефти» и ЛУКОЙЛа. Добыча в Ненецком округе началась несмотря на многочисленные проблемы, в том числе искусственно созданные предыдущим руководством Роснедр. Отметим и старт проекта «Западная Курна – 2» в Ираке: глава ЛУКОЙЛа Вагит Алекперов может записать его себе в актив.

Приз ожиданий

В номинации «Малая/средняя компания года» эксперты отметили «Независимую нефтегазовую компанию» Эдуарда Худайнатова – видимо, авансом, так как кроме пары ярких сделок по приобретению активов, ничем особенным она не запомнилась. Но ожидания от нее большие: в отрасли бытует мнение, что ННК уготована роль пылесоса для мелких компаний, за которыми лень нагибаться такому гиганту, как «Роснефть».

На втором месте оказалась до недавних пор малоизвестная Exillon Energy. Но в последние месяцы события вокруг приобретения ее акций развивались столь стремительно, что не заметить ее аналитики не могли. Да и не так много осталось в отрасли реально действующих и заслуживающих анализа малых и средних компаний, чтобы они могли составить конкуренцию предприятию, ставшему предметом интереса сразу нескольких крупных инвесторов в отрасли.

Иностранная компания года – ExxonMobil. Аналитики с удовлетворением отметили, что компания перешла от этапа заключения сделок к практической работе совместно с «Роснефтью» по сейсморазведке, планированию бурения поисковых скважин, подготовке платформ для освоения арктических участков и другим мероприятиям, за которыми, можно надеяться, последуют крупные открытия и пионерские проекты.

Таблица 1. Результаты опроса отраслевых аналитиков по итогам 2013 года (победитель в номинации определяется по минимальной сумме баллов, подробнее см. Таблицу 2). 

Номинация

Номинанты

Основание

Баллы

Место

1.

Компания года

«Роснефть»

Поглощение ТНК-BP и других активов, заключение сделок по экспорту нефти в КНР, рост добычи

11

1

ЛУКОЙЛ

Стабилизация производства, поглощение «Самара-Нафта», запуск добычи в Ираке

18

3

НОВАТЭК

Привлечение CNPC в «Ямал СПГ», маркетинг СПГ, рост производства

13

2

2.

Проект года

«Западная Курна-2» (ЛУКОЙЛ)

Запуск добычи на крупнейшем зарубежном проекте

14

2

«им. Требса и Титова» («Башнефть», ЛУКОЙЛ)

Запуск добычи

11

1

«Киринское» («Газпром»)

Запуск месторождения в эксплуатацию

17

3

3.

Менеджер года

Игорь Сечин («Роснефть»)

Поглощение ТНК-BP и других активов, заключение сделок по экспорту нефти в КНР, рост добычи

12

1

Леонид Михельсон (НОВАТЭК)

Продвижение проекта «Ямал СПГ», запуск II очереди комплекса в Усть-Луге, рост производства

14

2

Вагит Алекперов (ЛУКОЙЛ)

Начало добычи в Ираке, стабилизация производства в России

16

3

4.

Сделка года

«Роснефть» - ТНК-BP

Завершение сделки по поглощению ТНК-BP «Роснефтью»

7

1

«Роснефть» - CNPC

Сделка по экспорту нефти в КНР

17

2

НОВАТЭК - CNPC

Продажа CNPC доли в «Ямал СПГ»

18

3

5.

Малая/средняя компания года

Exillon Energy

Успешная подготовка к продаже

14

2

Иркутская нефтяная компания

Увеличение добычи нефти в Иркутской области, рост экспорта

15

3

Независимая нефтегазовая компания

Приобретение первых добывающих активов

13

1

6.

Зарубежная компания года

CNPC

Заключение соглашения с «Роснефтью» о покупке нефти, приобретение доли в «Ямал СПГ»

12

2

ExxonMobil

Прогресс в совместном проекте с «Роснефтью» на шельфе Карского моря

11

1

Wintershall

Завершение сделки по обмену активами с «Газпромом»

19

3

7.

Разочарование года

«Газпром»

Задержки с экспортом газа в КНР, отсутствие договоренности с ЕС по «Южному потоку»

9

1

«Башнефть», ЛУКОЙЛ

Не смогли перевести на СП лицензию на Требса и Титова

17

3

«Роснефть»

Отсутствие роста акций, адекватного заключенным сделкам

16

2

9.

Провал года

«Газпром»

Отсутствие прогресса в переговорах с КНР

11

1

«Газпром»

Негативный фон освоения Приразломного месторождения

15

2

Группа «Аллтек»

Тупик с проектом «Печора СПГ»

16

3

10.

Компания с наиболее открытой информационной политикой

ЛУКОЙЛ

 

12

1

«Газпром»

 

17

3

«Роснефть»

 

13

2

11.

Наиболее закрытая компания

«Сургутнефтегаз»

 

10

1

«Славнефть»

 

15

2

«Транснефть»

 

17

3

Источник: RusEnergy 

Потери «Газпрома» 

Вспоминая о неудачниках, вновь приходится отмечать «Газпром». Монополист продолжил пересматривать условия долгосрочных контрактов с зарубежными потребителями, причем в невыгодную для себя сторону. Последнее подтверждение этой тенденции – сделка с Украиной. Восстановление спроса на газ в Европе идет не так быстро, как хотелось бы монополисту. Как не было, так и нет заключения соглашения с Китаем. 

На этом фоне «Газпром» инвестирует колоссальные средства в быстро дорожающий экспортный трубопровод «Южный поток». В течение 2013 года компания активно боролась за получение 17 новых лицензий на участки морского шельфа, и почти полностью выполнила поставленную задачу. Но что это значит для финансового состояния монополии? Дополнительные огромные затраты без гарантии возмещения; отвлечение сил на проекты, которые, в отличие от «Роснефти», «Газпрому» придется реализовывать за свой счет.

Показательно, что в конце декабря «Газпром» объявил о начале добычи нефти на Приразломном месторождении. Но добыча должна была начаться еще в 1999 году, поэтому довольно сложно приводить этот проект в качестве примера успешного освоения «Газпромом» морского шельфа. К тому же «Совкомфлот» еще в ноябре утверждал, что первый танкер с нефтью Приразломного уйдет до конца года, но теперь объявлено, что это случится уже в 2014 году. 

При определении наиболее прозрачной компании отрасли победителем объявлен ЛУКОЙЛ, в этом году обошедший «Роснефть». «Антипремию» за наибольшую закрытость традиционно получил «Сургутнефтегаз». Не слишком жалуют экспертов и журналистов также «Славнефть» и «Транснефть». 

Юрий Когтев, RusEnergy 

Таблица 2. Сводные результаты опроса отраслевых аналитиков 

Номинация

Номинанты

Аналитики*

Баллы

Место

1

2

3

4

5

6

7

 

 

1.

Компания года

«Роснефть»

1

2

1

1

3

1

2

11

1

ЛУКОЙЛ

3

3

2

3

1

3

3

18

3

НОВАТЭК

2

1

3

2

2

2

1

13

2

2.

Проект года

«Западная Курна-2» (ЛУКОЙЛ)

1

2

3

1

2

3

2

14

2

«им. Требса и Титова» («Башнефть», ЛУКОЙЛ)

3

1

1

3

1

1

1

11

1

«Киринское» («Газпром»)

2

3

2

2

3

2

3

17

3

3.

Менеджер года

Игорь Сечин («Роснефть»)

1

2

1

1

3

3

1

12

1

Леонид Михельсон (НОВАТЭК)

2

1

3

3

2

1

2

14

2

Вагит Алекперов (ЛУКОЙЛ)

3

3

2

2

1

2

3

16

3

4.

Сделка года

«Роснефть» - ТНК-BP

1

1

1

1

1

1

1

7

1

«Роснефть» - CNPC

2

3

2

2

3

3

2

17

2

НОВАТЭК - CNPC

3

2

3

3

2

2

3

18

3

5.

Малая/средняя компания года

Exillon Energy

3

1

1

3

2

2

2

14

2

Иркутская нефтяная компания

1

3

3

1

1

3

3

15

3

Независимая нефтегазовая компания

2

2

2

2

3

1

1

13

1

6.

Зарубежная компания года

CNPC

2

3

2

1

2

1

1

12

2

ExxonMobil

1

1

1

3

1

2

2

11

1

Wintershall

3

2

3

2

3

3

3

19

3

7.

Разочарование года

«Газпром»

1

1

1

2

1

2

1

9

1

«Башнефть», ЛУКОЙЛ

2

3

2

1

3

3

3

17

3

«Роснефть»

3

2

3

3

2

1

2

16

2

8.

Провал года

«Газпром»

3

1

1

2

2

1

1

11

1

«Газпром»

2

2

3

3

1

2

2

15

2

«Аллтек»

1

3

2

1

3

3

3

16

3

9.

Компания с наиболее открытой информационной политикой

ЛУКОЙЛ

2

2

2

2

1

2

1

12

1

«Газпром»

3

3

1

3

3

1

3

17

3

«Роснефть»

1

1

3

1

2

3

2

13

2

10.

Наиболее закрытая компания

«Сургутнефтегаз»

2

1

1

1

1

2

2

10

1

«Славнефть»

1

2

2

3

3

3

1

15

2

«Транснефть»

3

3

3

2

2

1

3

17

3

Источник: RusEnergy 

*В опросе приняли участие (позиции соответствуют цифрам в вертикальных колонках): 

  1. Дмитрий Александров, начальник отдела аналитических исследований ИГ «УНИВЕР»;
  2. Григорий Бирг, аналитик ИА «Инвесткафе»;
  3. Анатолий Вакуленко, аналитик ИК «Финам»;
  4. Анна Кокорева, аналитик ИК «Альпари»;
  5. Михаил Крутихин, обозреватель агентства RusEnergy;
  6. Тимур Салихов, старший аналитик ФГ «БКС»
  7. Василий Танурков, аналитик ИК «Велес-Капитал»

Опрос проведен агентством RusEnergy среди отраслевых аналитиков. В графе "Место" отмечались цифры от 1 до 3. Победитель определялся по минимальной сумме баллов. 

Дата публикации: 27 декабря 2013 г.







Вернуться в раздел

 




Избранное
"Будучи президентом компании «Росшельф», я настоял на том, что разрабатывать Штокмановское газоконденсатное месторождение должны мы, а не западные компании. Пусть это вначале обошлось дороже, но мы создали тысячи рабочих мест. Подняли и «Севмаш», в цехе которого мог бы поместиться храм Христа Спасителя".

Евгений Велихов, академик, о разработке Штокмановского месторождения (проект "Газпрома", Total и Statoil был заморожен в 2012 г., так и не начавшись).


Архив избранного









Диверсификация по-якутски: президент Якутии Егор Борисов о перспективах нефтегазовой отрасли в республике

Владимир Фейгин: глобальные сдвиги: как успеть за меняющимся газовым рынком

Всеволод Черепанов:
«Газпром» не теряет
надежды на крупные открытия